Bu bağlantıdan ulaşılabilecek 4.7.2026 tarihli Resmi Gazetede yayınlanmış olan Kurumlar Vergisi Genel Tebliği (Seri No: 1)’nde Değişiklik Yapılmasına Dair Tebliğ (Seri No: 26) ile 7577 ve 7582 sayılı kanunlar ile 5520 sayılı KVK’nda yapılan yeni düzenlemeler ve değişiklikler Tebliğe işlenmiştir. Bu açıklamalar aşağıda özetlenmiştir.

1) Vakıf Üniversitelerine Ait Sağlık Kuruluşlarının Kurumlar Vergisi Muafiyeti Kaldırılması

Hatırlanacağı üzere, ile 7577 sayılı Kanun ile 2547 sayılı Yükseköğretim Kanunun ek 7’nci maddesinin birinci fıkrasına eklenen “(13/6/2006 tarihli ve 5520 sayılı Kurumlar Vergisi Kanununun 4 üncü maddesinin birinci fıkrasının (b) bendi kapsamındaki muafiyet hükmü hariç)” ibaresi ile vakıflarca kurulan yükseköğretim kurumlarının sağlık kuruluşlarının işletilmesinden elde ettikleri kazançlara yönelik kurumlar vergisi muafiyeti 1.1.2027 tarihinden itibaren kaldırılmıştır.

Tebliğde bu değişiklik vurgulandıktan sonra; “Bu çerçevede, genel insan ve hayvan sağlığını korumak ve tedavi etmek amacıyla vakıf Üniversiteleri bünyesinde faaliyet gösteren ve bedel karşılığında sağlık hizmeti veren ve iktisadi işletme niteliğinde olan hastane ve benzeri sağlık kurumlarının (hastane, sağlık uygulama ve araştırma merkezi, poliklinik, tıp merkezi, diyaliz merkezi ve rehabilitasyon merkezi gibi 1/1/2027 tarihi itibarıyla muafiyetleri ortadan kalkacağından, bu tarihten itibaren geçerli olmak Üzere kurumlar vergisi mükellefiyet kayıtlarının tesis edilmesi gerekmektedir” açıklamasına yer verilmiştir.

2) Serbest Bölge Kazanç İstisnasının Kapsamı Genişletilmesine İlişkin Değişiklikler Tebliğe İşlenmiştir

Hatırlanacağı üzere, ile 7577 sayılı Kanun ile, 3218 sayılı Serbest Bölgeler Kanununun geçici 3 üncü maddesinde yapılan değişiklik ile birlikte; Serbest bölgelerde üretim faaliyetinde bulunan mükelleflerin bu bölgelerde imal ettikleri ürünlerin yurt dışına satışı yanında serbest bölge içine veya diğer serbest bölgelere satışından elde ettikleri kazançları da gelir veya kurumlar vergisinden istisna kapsamına alınmaktadır.

Bu düzenleme 1/1/2026 tarihinden itibaren elde edilen kazançlara uygulanmak üzere yayımı tarihinde (17/4/2026) yürürlüğe girmiştir.

Tebliğdeki açıklamalarda bu değişikliği yansıtan ibare değişiklikleri yapılmıştır. Ayrıca aşağıdaki örnek eklenmiştir.

Örnek 2: Serbest bölgede imalat faaliyeti ile uğraşan (8) A.Ş., 2026 hesap döneminde imal elliği ürünlerin yurt içine satışından 4.000.000 TL, serbest bölge içine yaptığı satışından 3.000.000 TL, diğer bir serbest bölgeye yaptığı satışından 500.000 TL ve yurt dışına satışından ise  6.000.000 TL kazanç elde etmiştir. (I3) A.Ş.’nin imal ettiği ürünlerin serbest bölge içine yaptığı satışından elde ettiği 3.000.000 TL, diğer bir serbest bölgeye yaptığı satışından elde ettiği 500.000 TL ve yurt dışına satışından elde ettiği 6.000.000 TL istisna kapsamında değerlendirilecek, yurt içine satışından elde ettiği 4.000.000 TL ise istisna kapsamında olmayacaktır.

3) Transit Ticaretten ya da Transit Ticarete Aracılıktan Elde Edilen Kazançların Kurumlar Vergisi Matrahından İndirilebilmesine Yönelik Açıklamalar Tebliğe Eklenmiştir

Hatırlanacağı üzere 7582 sayılı Kanunla KVK’nun “Diğer İndirimler” başlıklı 10/1-i maddesinde yapılan değişiklik ile İstanbul Finans Merkezi’nde faaliyette bulunan kurumlar için geçerli olan transit ticarete ilişkin kazanç indiriminin kapsamı genişletilmek suretiyle; Herhangi bir ayrım söz konusu olmaksızın tüm kurumlar vergisi mükelleflerinin; Yurt dışından satın alınan malların Türkiye’ye getirilmeksizin yurt dışında satılmasından veya yurt dışında gerçekleşen mal alım satımlarına aracılık edilmesinden (transit ticaret veya transit ticarete aracılıktan) sağlanan kazançların %95’i beyanname üzerinde kurum kazancından indirilebilmesine imkan sağlanmıştır. İndirim oranı;

• 4737 sayılı Endüstri Bölgeleri Kanunu kapsamında kurulan endüstri bölgelerinden, bölgenin yabancı yatırım yoğunluğuna göre Cumhurbaşkanınca uygun bulunanların ile,
• 7412 sayılı İstanbul Finans Merkezi Kanunu hükümlerine göre katılımcı belgesi alarak İstanbul Finans Merkezi Bölgesinde faaliyette bulunan kurumlar bakımından

%100 olarak uygulanacaktır.

Bu indirimden yararlanılabilmesi için;

• Kazancın elde edildiği hesap dönemine ilişkin yıllık kurumlar vergisi beyannamesinin verilmesi gereken tarihe kadar Türkiye’ye transfer edilmiş olması,
• Aracılık faaliyetine ilişkin malların satıcısı ve alıcısının Türkiye’de olmaması

şarttır.

Böylelikle; İFM’nde katılımcı belgesi alarak faaliyette bulunan kurumların transit ticaretten elde ettikleri kazançlara ilişkin indirim oranı %50’den %100’e çıkarılır iken, İFM dışında faaliyette bulunan kurumlara da %95 ve %100 oranında kazanç indirimi imkânı sağlanmaktadır.

Bu düzenleme; 1 Temmuz 2026 tarihinden itibaren verilmesi gereken beyannamelerden başlamak ve 1 Ocak 2026 tarihinden itibaren başlayan vergilendirme dönemine (özel hesap dönemi tayin edilen kurumlar için 1 Ocak 2026 tarihinden itibaren başlayan hesap dönemine) ait kurum kazançları için geçerli olmak üzere yayımı tarihinde (4.6.2026) yürürlüğe girmiştir.

BU Tebliğ ile 1 Nolu KVK Genel Tebliğinin “10.7. İstanbul Finans Merkezi Bölgesinde faaliyette bulunan kurumların elde ettikleri kazançlarda indirim” bölümü başlığıyla birlikte şekilde değiştirilmek suretiyle; Kurumların, yurt dışından satın alınan malları Türkiye’ye getirmeksizin yurt dışında satmalarından veya yurt dışında gerçekleşen mal alım satımlarına aracılık etmelerinden sağladıkları kazançlarda indirimin esas ve usulleri açıklanmıştır. Buna göre;

3.1. İndirimden yararlanma koşulları

Kurumların söz konusu indirimden yararlanabilmeleri için;

• Kazancın, yurt dışından satın alınan malların Türkiye’ye getirilmeksizin yurt dışında satılmasından veya yurt dışında gerçekleşen mal alım satımlarına aracılık edilmesinden elde edilmesi,
• Aracılık faaliyetine ilişkin malların satıcısı ve alıcısının Türkiye’de bulunmaması,
• Kazancın elde edildiği hesap dönemine ilişkin yıllık kurumlar vergisi beyannamesinin verilmesi gereken tarihe kadar Türkiye’ye transfer edilmiş olması,
• İstanbul Finans Merkezi Bölgesinde faaliyette bulunan kurumların 7412 sayılı Kanun kapsamında katılımcı belgesine sahip olmaları,
• Endüstri bölgelerinde faaliyette bulunan kurumlar için bölgenin yabancı yatırım yoğunluğuna göre Cumhurbaşkanınca uygun bulunmuş endüstri bölgesi olması,

gerekmektedir.

Buna göre, yurt dışından satın alınan malların Türkiye’ye getirilmeksizin yurt dışında satılmasından veya yurt dışında gerçekleşen mal alım satımlarına aracılık edilmesinden elde edilen kazançlara madde kapsamında indirim uygulanacak olup, Türkiye’ye getirilen malların satışından elde edilen kazançlar dolayısıyla bu indirimden yararlanılması mümkün değildir.

Yurt dışından satın alınan malların Türkiye’ye getirilmeksizin yurt dışında satılmasından veya yurt dışında gerçekleşen mal alım satımlarına aracılık edilmesinden sağlanan kazançların elde edildiği dönemde kurum kazancına dahil edilmesi zorunlu olup bu kazançların kurumlar vergisi beyannamesinin verilme süresinin sonuna kadar Türkiye’ye transfer edilmeyen kısmı için indirimden yararlanılmayacaktır. Türkiye’ye bu süre içinde transfer edilmeyen kazançlar, daha sonraki yıllarda Türkiye’ye transfer edilse dahi anılan indirimden faydalanılamayacaktır.

Örnek 1: (B) A.Ş., Almanya mukimi bir şirketten satın aldığı ürünleri Türkiye’ye getirmeksizin Fransa mukimi başka bir şirkete satmış ve bu faaliyetinden 1.000.000 TL kazanç elde etmiştir. Söz konusu kazancın tamamının kurumlar vergisi beyannamesinin verilmesi gereken tarihe kadar Türkiye’ye transfer edilmiş olması ve maddede öngörülen diğer şartların sağlanması kaydıyla, elde edilen kazancın %95″i olan 950.000 TL kurumlar vergisi beyannamesi üzerinde indirim konusu yapılabilecektir.

Diğer taraftan Almanya’dan satın alınan ürünlerin önce Türkiye’ye getirilmesi ve daha sonra Fransa’daki şirkete satılması halinde ise bu indirimden yararlanılması mümkün olmayacaktır.

Örnek 2: (C) A.Ş., İtalya mukimi bir şirket ile Mısır mukimi bir şirket arasında gerçekleştirilen mal alım satımına aracılık etmiş ve bu faaliyet dolayısıyla 400.000 TL aracılık geliri elde etmiştir. Aracılık faaliyetine konu malların satıcısı ve alıcısının Türkiye’de bulunmaması ve diğer şartların da sağlanması kaydıyla, söz konusu kazancın %95’i olan 380.000 TL kurum kazancından indirilebilecektir. Ancak alıcı veya satıcı firmalardan herhangi birinin Türkiye’de bulunması halinde indirimden yararlanılması mümkün olmayacaktır.

Örnek 3: (Ç) A.Ş., İstanbul Finans Merkezi Bölgesinde katılımcı belgesi alarak faaliyette bulunmaktadır. Şirketin, Japonya mukimi bir firmadan satın aldığı ürünleri Türkiye’ye getirmeksizin Birleşik Arap Emirlikleri mukimi bir firmaya satması dolayısıyla 2.000.000 TL kazanç elde etmiştir. Söz konusu kazancın tamamının kurumlar vergisi beyannamesinin verilmesi gereken tarihe kadar Türkiye’ye transfer edilmiş olması ve yıllık kurumlar vergisi beyannamesinde gösterilmek şartıyla, elde edilen kazancın tamamı kurum kazancından indirilebilecektir.

3.2. Gümrüklü antrepoda depolamış malların yurtdışına satışından elde edilen kazançlarda indirimden yararlanabilecektir

Düzenleme ilk yasalaştığında üzerinde tartışılan konulardan birisi; Yurtdışı mukimi bir firmadan satın aldığı malların Türkiye’ye getirilerek gümrüklü antrepoda depolanması ve söz konusu mallan serbest dolaşıma sokulmaksızın ve herhangi bir işleme tabi tutulmaksızın yine yurtdışı mukimi bir firmaya satılması halinde de indirimden yararlanılıp yararlanılamayacağı idi. Bu tereddütlü hususa Tebliğdeki aşağıdaki 4 No’lu örnekle açıklık getirilerek, gümrüklü antrepoda depolamış malların yurtdışına satışından elde edilen kazançların da indirimden yararlanabileceği açıklığa kavuşturulmuştur.

Örnek 4: (K) A.Ş., Almanya mukimi bir firmadan satın aldığı malları Türkiye’ye getirerek gümrüklü antrepoda depolamış, söz konusu malları serbest dolaşıma sokmaksızın ve herhangi bir işleme tabi tutmaksızın Bulgaristan mukimi bir firmaya satmıştır. Bu faaliyet dolayısıyla 2.000.000 TL kazanç elde edilmiştir. Söz konusu kazancın tamamının kurumlar vergisi beyannamesinin verilmesi gereken tarihe kadar Türkiye’ye transfer edilmiş olması ve yıllık kurumlar vergisi beyannamesinde gösterilmesi şartıyla. elde edilen kazancın %95’i kurum kazancından indirilebilecektir. Antrepoda bulunan söz konusu malların Türkiye’ de bir alıcıya satılması veya serbest dolaşıma sokulması halinde ise bu kazanç indiriminden yararlanılamayacaktır.

3.3. Yurt dışında mukim kişi veya kurumlardan satın alınan ve karşılığı belirli bir ürün veya hizmet olan aktivasyon kodu, e-pin kodu, oyun kodu, dijital ürün kodu, lisans kodu, abonelik kodu ve benzeri mahiyetteki kart, şifre ve kodların yurtdışına satışından ya da aracılıktan elde edilen kazançlarda indirimden yararlanabilecektir

Yurt dışında mukim kişi veya kurumlardan satın alınan karşılığı belirli bir ürün veya hizmet olan aktivasyon kodu, e-pin kodu, oyun kodu, dijital ürün kodu, lisans kodu, abonelik kodu ve benzeri mahiyetteki kart, şifre ve kodların; niteliğinin ve içeriğinin değiştirilmemesi şartıyla, Türkiye’de herhangi bir tasarrufa ve kullanıma konu edilmeksizin veya Türkiye’deki kişi ya da kurumlara satılmaksızın, satın alındığı şekliyle doğrudan doğruya yurt dışında mukim kişi veya kurumlara satılmasından ve söz konusu kart, şifre ve kodların yurt dışında alınıp satılmasına aracılık edilmesinden sağlanan kazançlara madde kapsamında indirim uygulanacaktır.

Bununla birlikte, belirli bir ürün veya hizmete erişim, kullanım veya yararlanma hakkını temsil etmeyen, bunları çıkaranlar nezdinde ileride yapılacak teslim veya hizmetlerin satın alınmasına yönelik bir satın alma gücü veya ödeme aracı niteliği taşıyan kart, şifre, kod, bakiye, cüzdan kodu, hediye kartı ve benzeri değerlerin alım satımından elde edilen kazançlara anılan indirimin uygulanması mümkün değildir.

3.3. Yurt dışında mukim kişi veya kurumlardan satın alınan gayrimaddi hakların yurtdışına satışından ya da aracılıktan elde edilen kazançlarda indirimden yararlanabilecektir

Yurt dışında mukim kişi veya kurumlardan satın alınan telif hakkı, marka, patent, faydalı model. endüstriyel tasarım, lisans, yayın hakkı ve benzeri gayrimaddi hakların; herhangi bir değişiklik yapılmaksızın ve satın alanın kendisi de dahil Türkiye’de mukim kişi veya kurumlarca kullanılmaksızın, iktisap edildiği şekliyle doğrudan doğruya yurt dışında mukim kişi veya kurumlara satılması ya da bu işlemlere aracılık edilmesinden elde edilen kazançlara da madde kapsamında indirim uygulanacaktır. Şu kadar ki indirimden yararlananların, alım satıma konu gayrimaddi hakka ilişkin olarak, söz konusu satışla birlikte herhangi bir şekilde kendilerinin tasarruf hak ve yetkisinin kalmaması gerekir.

3.3. İndirim tutarının tespiti

İndirim kapsamında kabul edilen faaliyetlerden elde edilen hasılattan bu faaliyetler nedeniyle yüklenilen gider ve maliyet unsurlarının düşülmesi sunucu bulunan kazancın; kurumlar vergisi beyannamesinin ‘Kazancın Bulunması Halinde İndirilecek İstisna ve indirimler” bölümünde gösterilmek suretiyle indirim konusu yapılabilecektir.

Diğer indirim ve istisnalar ile geçmiş yıl zararları nedeniyle indirim konusu yapılamayan tutar izleyen dönemlere devredilemeyecektir.

Faaliyet sonucunun zararlı olması halinde ise indirim söz konusu olmayacaktır.

3.3.1. Kazançların kayıtlarda izlenmesi

İstanbul finans Merkezi Bölgesinde faaliyet gösteren mükelleflerin Vergi Usul Kanununun genel hükümleri çerçevesinde defter tutmaları, belge ve kayıt düzenine uymaları zorunludur.

İndirime konu kazanç ile buna bağlı olarak kurumlar vergisi matrahının tespiti açısından, indirim kapsamında bulunan ve bulunmayan hasılat, maliyet ve gider unsurlarının ayrı ayrı izlenmesi ve indirim kapsamında olan faaliyetlere hasılat, maliyet ve gider unsurlarının diğer faaliyetlerle ilişkilendirilmemesi ve kayıtların da bu ayrımı sağlayacak şekilde tutulması gerekmektedir.

3.3.2. Esas faaliyet konusu dışındaki gelirler

Söz konusu indirimden yararlanan şirketlerin indirime konu faaliyetleri dışındaki diğer gelirleri (kasadaki nakitlerin değerlendirilmesi sonucu oluşan faiz gelirleri, dövizlerin değerlemesinden kaynaklanan kur farkları ve iktisadi kıymetlerin elden çıkarılmasından doğan gelirler gibi) ile olağan dışı gelirlerinin indirim kapsamında değerlendirilmesi mümkün değildir.

3.3.3. Müşterek genel giderlerden pay verilip verilmeyeceği

Transit ticaret ye da bu ticarete araçlıktan elde edilen indirim konusu yapılacak kazancın tespitinde müşterek genel giderlerden pay verilip verilmeyeceği hususuna Tebliğde değinilmemiştir. Oysa ki benzer nitelikteki Teknoloji Geliştirme / Serbest Bölge kazanç istisnasına tabi kazançların, indirimli oranda kurumlar vergisine tabi üretim ve ihracat kazançlarının tespitine ilişkin olarak bu tebliğde yer alan açıklamalarda, istisna kazanç tespitinde müşterek genel giderlerden pay verilmesi gerektiği açık bir şekilde yer almaktadır.

İdarenin bu hususa değinmemesinin bir hatadan kaynaklandığı düşünülemeyeceğine göre, bunu indirim konusu kazancın tespitinde müşterek genel giderlerden pay verilmesine gerek olmadığı şeklinde anlamak mümkündür. Ancak yine de ihtiyatlılık gereği pay verilmesi de düşünülebilir.

4) Nitelikli Hizmet Merkezlerinin Yurt Dışından Elde Ettikleri Kazançlarını Kurumlar Vergisi Matrahından İndirilebilmesine Yönelik Açıklamalar Tebliğe Eklenmiştir

Hatırlanacağı üzere 7582 sayılı Kanunla KVK’nun ile KVK’nun “Diğer İndirimler” başlıklı 10. maddesinin 1. fıkrasına eklenen (j) bendi uyarınca; Doğrudan Yabancı Yatırımlar Kanunu kapsamında Türkiye’de “Nitelikli Hizmet Merkezi” (NHM) olarak faaliyette bulunan kurumların, münhasıran bu faaliyetleri kapsamında yurt dışından elde ettikleri kazançların %95’i kurumlar vergisi beyannamesinde ayrıca gösterilmek şartıyla kurum kazancından indirilebilecektir. İndirim oranı;

• 7412 sayılı İstanbul Finans Merkezi Kanunu hükümlerine göre katılımcı belgesi alarak İstanbul Finans Merkezi Bölgesinde nitelikli hizmet merkezi olarak faaliyette bulunan kurumlar bakımından, ve
• 4737 sayılı Kanun kapsamında kurulan endüstri bölgelerinden, bölgenin yabancı yatırım yoğunluğuna göre Cumhurbaşkanınca uygun bulunanlar için,

%100 olarak uygulanacaktır.

Bu Kanun ile 4875 sayılı Doğrudan Yabancı Yatırımlar Kanununa eklenen ek 1. maddesindeki düzenleme uyarınca NHM; en az üç farklı ülkede aktif olarak faaliyet gösteren, ilişkili şirket veya şirketler topluluğuna yönelik hizmet sunmak ve maddede belirtilen faaliyetleri yapmak üzere kurulan, yıllık hasılatlarının en az %80’ini yurt dışındaki ilişkili şirketlerden veya şirketler topluluğundan elde eden sermaye şirketleri olarak tanımlanmaktadır.

Bu merkezler; Finansal danışmanlık, stratejik yönetim danışmanlığı, risk yönetimi, nakit ve likidite yönetimi, fonlama ve borçlanma işlemleri, yatırım ve sermaye yapısı planlaması, bütçeleme, finansal raporlama ve analiz, uluslararası muhasebe ve uyum, denetim, dijital dönüşüm ve teknoloji danışmanlığı, yatırım ve veri analizi, hukuk danışmanlığı (yurt içi faaliyetlere veya Türk hukukuna yönelik hukuk danışmanlığı, sadece 19/3/1969 tarihli ve 1136 sayılı Avukatlık Kanunu kapsamında hizmet verebilecek avukat veya avukat ortaklığından alınmak suretiyle), tanıtım, marka yönetimi, insan kaynakları ve eğitim hizmetleri ile bu hizmetlere ilişkin koordinasyon ve yönetim hizmetini, satış, satış sonrası destek, teknik destek, araştırma ve geliştirme, dış tedarik, yeni geliştirilen ürünlerin test edilmesi, laboratuvar hizmetleri gibi faaliyetlere ilişkin koordinasyon ve yönetim hizmetini sunan şirketlerdir.

Bu indirim; kazancın elde edildiği hesap dönemine ilişkin yıllık kurumlar vergisi beyannamesinin verilmesi gereken tarihe kadar Türkiye’ye transfer edilmesi şartıyla, NHM’nin faaliyete geçtiği hesap döneminden itibaren 20 hesap dönemi boyunca uygulanacaktır.

Bu düzenlemeler; 1 Temmuz 2026 tarihinden itibaren verilmesi gereken beyannamelerden başlamak ve 1 Ocak 2026 tarihinden itibaren başlayan vergilendirme dönemine (özel hesap dönemi tayin edilen kurumlar için 1 Ocak 2026 tarihinden itibaren başlayan hesap dönemine) ait kurum kazançları için geçerli olmak üzere yayımı tarihinde (4.6.2026) yürürlüğe girmiştir.

Bu Tebliğ ile 1 Nolu KVK Genel Tebliğine “”l0.8. Nitelikli hizmet merkezi olarak faaliyette bulunan kurumların yurt dışından elde ettikleri kazançlarda indirim” başlıklı bir bölüm eklenmek suretiyle Kurumların, NHM olarak faaliyette bulunan kurumların yurt dışından elde ettikleri kazançlarda indirimin esas ve usulleri açıklanmıştır. Buna göre;

4.1. İndirimden faydalanma şartları

Kurumların söz konusu indirimden yararlanabilmeleri için;

• 4875 sayılı Doğrudan Yabancı Yatırımlar Kanunu kapsamında nitelikli hizmet merkezi olarak faaliyette bulunmaları,
• Kazancın münhasıran bu faaliyetler kapsamında yurt dışından elde edilmiş olması,
• Kazancın elde edildiği hesap dönemine ilişkin yıllık kurumlar vergisi beyannamesinin verilmesi gereken tarihe kadar Türkiye’ye transfer edilmiş olması,
• İstanbul Finans Merkezi Bölgesinde faaliyette bulunan kurumların 7412 sayılı Kanun kapsamında katılımcı belgesine sahip olmaları,
• Endüstri bölgelerinde faaliyette bulunan kurumlar için bölgenin yabancı yatırım yoğunluğuna göre Cumhurbaşkanınca uygun bulunmuş endüstri bölgesi olması,

gerekmektedir.

Nitelikli hizmet merkezi faaliyetleri dışında elde edilen kazançlar dolayısıyla bu indirimden yararlanılması mümkün değildir.

4.2. İndirim uygulama süresi

Bu indirim, nitelikli hizmet merkezinin faaliyete geçtiği hesap dönemi dahil yirmi hesap dönemi boyunca uygulanacaktır. Faaliyete geçilen hesap döneminin kıst dönem olması halinde, bu dönem bir hesap dönemi olarak dikkate alınacaktır. Yirmi hesap döneminin sona ermesinden sonra elde edilen kazançlar için indirim uygulanması mümkün değildir.

Örnek– (A) A.Ş. nitelikli hizmet merkezi olarak 15/10/2026 tarihinde faaliyete başlamıştır. Anılan şirket, 2026-2045 hesap dönemleri arasında münhasıran nitelikli hizmet merkezi faaliyetlerinden elde ettiği kazançlar için indirimden yararlanabilecektir.

4.3. Kazancın Türkiye’ye transfer şartı

Nitelikli hizmet merkezi faaliyetleri kapsamında elde edilen kazançların, elde edildiği hesap dönemine ilişkin kurumlar vergisi beyannamesinin verilmesi gereken tarihe kadar Türkiye’ye transfer edilmiş olması gerekmektedir. Söz konusu süre içerisinde Türkiye’ye transfer edilmeyen kazançlar dolayısıyla indirimden yararlanılması mümkün değildir. Türkiye’ye belirtilen süre içerisinde transfer edilmeyen kazançlar, daha sonraki dönemlerde Türkiye’ye transfer edilse dahi bu indirim uygulamasından faydalanamayacaktır.

Örnek– (8) A.Ş., İstanbul Finans Merkezi Bölgesinde katılımcı belgesi alarak nitelikli hizmet merkezi faaliyetinde bulunmaktadır. Şirketin, münhasıran bu faaliyet kapsamında yurt dışından elde ettiği 10.000.000 TL kazancın tamamını kurumlar vergisi beyannamesinin verilmesi gereken tarihe kadar Türkiye’ye transfer etmesi koşuluyla, kurum kazancından indirilebilecektir.

4.4. İndirim tutarının tespiti

İndirim kapsamında kabul edilen faaliyetlerden elde edilen hasılattan bu faaliyetler nedeniyle yüklenilen gider ve maliyet unsurlarının düşülmesi sonucu bulunan kazancın; kurumlar vergisi beyannamesinin “Kazancın Bulunması Halinde İndirilecek İstisna ve İndirimler” bölümünde gösterilmek suretiyle indirim konusu yapılabilecektir. Diğer indirim ve istisnalar ile geçmiş yıl zararları nedeniyle indirim konusu yapılamayan tutar izleyen dönemlere devredilemeyecektir. Faaliyet sonucunun zararlı olması halinde ise indirim söz konusu olmayacaktır.

4.5. Kazançların kayıtlarda izlenmesi

İndirime konu kazanç ile buna bağlı olarak kurumlar vergisi matrahının tespiti açısından, indirim kapsamında bulunan ve bulunmayan hasılat, maliyet ve gider unsurlarının ayrı ayrı izlenerek indirim kapsamında olan faaliyetlere ilişkin hasılat, maliyet ve gider unsurlarının diğer faaliyetlerle ilişkilendirilmemesi ve kayıtların da bu ayrımı sağlayacak şekilde tutulması gerekmektedir.

4.6. Esas faaliyet konusu dışındaki gelirler

Söz konusu indirimden yararlanan şirketlerin indirime konu faaliyetleri dışındaki diğer gelirleri (kasadaki nakitlerin değerlendirilmesi sonucu oluşan faiz gelirleri, dövizlerin

değerlemesinden kaynaklanan kur farkları ve iktisadi kıymetlerin elden çıkarılmasından doğan gelirler gibi) ile olağan dışı gelirlerinin indirim kapsamında değerlendirilmesi mümkün değildir.”

4.7 Müşterek genel giderlerden pay verilip verilmeyeceği

Nitelikli hizmet merkezi faaliyetlerinden elde edilen indirim konusu yapılacak kazancın tespitinde müşterek genel giderlerden pay verilip verilmeyeceği hususuna Tebliğde değinilmemiştir. Oysa ki benzer nitelikteki Teknoloji Geliştirme / Serbest Bölge kazanç istisnasına tabi kazançların, indirimli oranda kurumlar vergisine tabi üretim ve ihracat kazançlarının tespitine ilişkin olarak bu tebliğde yer alan açıklamalarda, istisna kazanç tespitinde müşterek genel giderlerden pay verilmesi gerektiği açık bir şekilde yer almaktadır.

İdarenin bu hususa değinmemesinin bir hatadan kaynaklandığı düşünülemeyeceğine göre, bunu indirim konusu kazancın tespitinde müşterek genel giderlerden pay verilmesine gerek olmadığı şeklinde anlamak mümkündür. Ancak yine de ihtiyatlılık gereği pay verilmesi de düşünülebilir.

5) Sınai ve Zirai Üretim Faaliyetlerinden Elde Edilen Kazançlara İlişkin Kurumlar Vergisi Oranının 2027 Yılından İtibaren Yüzde 12,5’a Düşürülmesine İlişkin Değişiklikler Tebliğe İşlenmiştir

Hatırlanacağı üzere 7582 sayılı Kanunla Kurumlar Vergisi Kanununun (KVK) 32/8 maddesinde yapılan değişiklik ile;  Kurumlar vergisi oranı, sanayi sicil belgesini haiz ve fiilen üretim faaliyetiyle iştigal eden kurumların münhasıran üretim faaliyetlerinden elde ettikleri kazançları ile zirai üretim faaliyetiyle iştigal eden kurumların münhasıran bu üretim faaliyetlerinden elde ettikleri kazançlarına %12,5 olarak uygulanacaktır.

Ayrıca bu düzenleme kapsamında %12,5 indirimli orandan faydalanılan üretim kazançları için ihracat kazançları için geçerli olan 5 puanlık indirim ayrıca uygulanmayacaktır. Diğer bir anlatımla üretimden ihracat kazançları için %12,5, al-sat ihracat kazançları için kurumlar vergisi oranı %20 olarak uygulanacaktır.

Bu düzenleme, 2027 yılı ve izleyen vergilendirme dönemlerinde elde edilen kazançlara, özel hesap dönemine tabi olan kurumların ise 2027 takvim yılında başlayan özel hesap dönemi ve izleyen vergilendirme dönemlerinde elde edilen kazançlarına uygulanmak üzere yayımı (4.6.2026) tarihinde yürürlüğe girmektedir.

Bu Tebliğ ile 1 Nolu KVK Genel Tebliğine “”32.1.2. İhracat yapan kurumlar ile üretim faaliyetiyle iştigal eden kurumlarda kurumlar vergisi oranının indirimli uygulanması” başlıklı bölümünde gerekli değişiklikler yapılmak suretiyle 7582 sayılı Kanunla yapılan değişikliklere ilişkin açıklamalar eklenmiştir. Buna göre;

5.1. 2026 yılı kazançları için 1 puan indirimli oran uygulamasının devam edeceği

Konuya ilişkin 2026-56 sayılı sirkülerimizde; Söz konusu değişikliğin 1.1.2027 tarihinden itibaren başlayacak normal ve özel hesap dönemlerinde elde edilen kazançlara uygulanmak üzere yürürlüğe girecek olmakla birlikte değişikliğin yürürlük tarihinin Kanunun yayımı (4.6.2026) tarihi olarak belirtilmiş olması nedeniyle, 4 Haziran 2026 tarihinden itibaren 2026 yılında elde edilecek üretim kazançları için 1 puanlık kurumlar vergisi indiriminin uygulanmasının, mümkün olamayacağını düşündüğümüzü belirtmiştik.

Tebliğde bu konuya ilişkin olarak “…..söz konusu düzenleme 2027 yılı ve izleyen vergilendirme dönemlerinde elde edilen kazançlara uygulanmak üzere yürürlüğe girdiğinden, 2026 vergilendirme döneminde elde edilen ve sanayi sicil belgesini haiz olup fiilen üretim faaliyetiyle iştigal eden kurumların münhasıran üretim faaliyetlerinden kaynaklanan kazançları bakımından, kurumlar vergisi oranının I puan indirimli uygulanmasına devam olunacaktır.” şeklinde yapılan açıklama ile üretim kazançları için 2026 yılında 1 puan indirimli kurumlar vergisi oranından yararlanılabileceği tereddüte yer vermeyecek şekilde belirtilmiştir.

5.2. Üretim faaliyetlerinden elde edilen kazançlarda kurumlar vergisi oranının 12,5 puan indirimli olarak uygulanacağı

Sanayi sicil belgesini haiz olan ve fiilen üretim faaliyetiyle iştigal eden kurumların münhasıran üretim faaliyetlerinden elde ettikleri kazançları ile zirai üretim faaliyetiyle iştigal eden kurumlar, 1.1.2027 tarihinde başlayan genel ve özel hesap dönenlerinden başlamak üzere münhasıran bu üretim faaliyetlerinden elde ettikleri kazançlarına kurumlar vergisi oranını 12,5 puan indirimli %12,5 olarak uygulayabileceklerdir.

Birden fazla konuda üretim faaliyetinde bulunan mükelleflerin üretimden elde ettikleri kazancın tespitinde, üretim faaliyetlerinden elde edilen kazançlar (varsa üretimden doğan zararlarla) bir bütün olarak değerlendirilecektir.

Sanayi sicil belgesini haiz olan ve münhasıran bu belge kapsamında yazılım, bilişim ve benzeri hususlarda gerçekleştirilen üretim faaliyeti sonucu elde edilen kazançlara da kurumlar vergisi oranı 12,5 puan indirimli uygulanabilecektir.

5.2. Üretim faaliyetlerinden elde edilen kazancın ve kurumlar vergisi matrahının tespiti

Sanayi sicil belgesine haiz mükelleflerin üretim faaliyetlerinin yanı sıra diğer faaliyetlerinden de elde ettiği kazançlar bulunması halinde, üretim faaliyetinden elde edilen ve 12.5 puan indirim uygulanacak matrah, fiilen yapılan üretimden elde edilen kazancın ticari bilanço karına oranlanması suretiyle tespit edilecektir.

İndirimli oran uygulanacak matrah = KVM  X (ÜK / TBK) KVM: Kurumlar vergisi matrahı ÜK: Üretim faaliyetinden elde edilen kazanç TBK : Ticari bilanço karı

Öte yandan bu şekilde hesaplanan ve 12,5 puan indirim uygulanacak kazanç tutarı;

• Üretimden elde edilen kazancı ve
• Dönem safi kurum kazancını

aşamayacaktır.

Dolayısıyla, mükelleflerin üretim faaliyetinden elde ettiği kazancının ticari bilanço karından fazla olması halinde safi kurum kazancını aşmamak kaydıyla üretim faaliyetinden elde edilen kazancın tamamına 12,5 puan indirim uygulanabilecektir.

Örnek : Buzdolabı üreterek iç piyasada satışa sunan ve sanayi sicil belgesini haiz (F) A.Ş.’nin 2027 yılı faaliyet sonuçlarına ilişkin bilgiler aşağıdaki gibidir.

• Ticari bilanço karı : 000.000 TL
• Üretim faaliyetinden elde edilen kazanç : 400.000 TL
• Diğer kazançlar (indirim kapsamında olmayan) : 000 TL
• KKEG : 000 TL
• Geçmiş yıl zararları: 200.000 TL
• Matrah : 300.000 TL

İndirimli oran uygulanacak matrah = KVM  X (ÜK / TBK)

= 1.300.000 TL x ( 1.400.000/2.000.000)

= 1.300.000 TL x %70

= 910.000 TL

Buna göre (F) A.Ş. 1.300.000 TL’lik 2027 yılı matrahının 910.000 TL’lik kısmına kurumlar vergisi oranını (%25-%12,5=) %12,5 olarak uygulayacak, matrahın kalan 390.000 TL’ lik kısmına ise genel oran uygulanacaktır.

Öte yandan, üretim faaliyetlerinin sonucunda toplamda zarar doğması halinde, mükellefin ticari bilanço karı ve/veya safi kurum kazancı bulunsa dahi, üretim faaliyeti nedeniyle 12,5 puan indirim uygulanmasının söz konusu olmayacağı tabiidir.

5.3. Üretim faaliyetlerinde fason imalat

Kurumlar vergisi oranının indirimli olarak uygulaması açısından, üretim faaliyetinden elde edilen kazancın tespitinde, mükellefin sanayi sicil belgesine sahip olması ve fiilen üretim faaliyetiyle iştigal etmesi şarttır.

Bu kapsamda, üretim faaliyetinin belirli safhalarında dışarıdan fason hizmet satın alınarak üretilen ürünlerden elde edilen kazançlar için de kurumlar vergisi oranının indirimli uygulanması mümkündür.

Fason olarak yaptırılan üretim faaliyetlerine ilişkin kazançların üretim faaliyetinden elde edilen kazanç kapsamında değerlendirilebilmesi için;

• Fason imalatın sadece, sanayi sicil belgesi veya faaliyet ruhsatında yazılı üretim kapsamında yaptırılması,
• Söz konusu imalatın fason imalattan çok işletmenin kendi imalatından oluşması,
• İmalat faaliyetleriyle ilgili olarak istisnadan yararlanacak kazanç tutarının fiili kapasite kullanımı ile sınırlı olması,
• İş riskinin ve organizasyonunun üstlenilmesi,
• Ham madde ve yardımcı maddelerin temin edilmesi, gerekmektedir.

Öte yandan, üretim faaliyetinin esas itibarıyla fason üreticiler aracılığıyla yürütülmesi veya mükellefin üretim organizasyonu ve üretim riskini üstlenmeksizin yalnızca ticari faaliyette bulunması halinde, bu faaliyetlerden elde edilen kazançlar üretim faaliyetinden elde edilen kazanç olarak değerlendirilmez.

Örnek: Mobilya imalatı faaliyetinde bulunan ve sanayi sicil belgesine sahip olan (A) A.Ş.’nin ürettiği mobilyaların bazı parçalarının kesim ve boyama işlemlerini fason olarak yaptırması. buna karşılık üretim planlamasını, hammadde teminini, kalite kontrolünü ve üretim faaliyetini kendisinin yapması halinde, söz konusu ürünlerin satışından elde edilen kazanç üretim faaliyetinden elde edilen kazanç kapsamında değerlendirilir.

5.4. İhracat ve üretim faaliyetlerinin birlikte yapılması halinde kurumlar vergisi oranının indirimli uygulanması

Mükellefler, ürettikleri ürünlerin gerek yurt içi piyasalarda gerekse yurt dışı piyasalarda satışını gerçekleştirebilmektedirler. Sanayi sicil belgesini haiz ve fiilen üretim faaliyetiyle iştigal eden kurumlar ile zirai üretim faaliyetiyle iştigal eden kurumların münhasıran üretim faaliyetlerinden elde ettikleri kazançları için Kanunun 32 nci maddesinin gerek yedinci gerekse sekizinci fıkraları bir bütün olarak değerlendirilecek olup mükellefler tarafından bu kapsamda üretilen ürünlerin gerek yurt içi piyasalarda gerekse yurt dışı piyasalarda satışından elde edilen kazanca kurumlar vergisi oranı 12,5 puan indirimli %12,5 olarak uygulanacağı için, bu kazancın ihracata isabet eden kısınma ikinci defa indirime yol açacak şekilde ayrıca 5 puan indirim uygulanmayacaktır.

Örnek: Sanayi sicil belgesini haiz (I) A.Ş. ısıtma sistemleri üreterek bir kısmını iç piyasada satışa sunmakta bir kısmını da ihraç etmekte olup 2027 yılı faaliyet sonuçlarına ilişkin bilgiler aşağıdaki gibidir.

• Ticari bilanço karı: 000.000 TL
• Yurt içi satıştan elde edilen kazanç : 900.000TL
• İhraç edilen ürünlerden elde edilen kazanç : 1.500.000 TL
• Diğer kazançlar (indirim kapsamında olmayan) : 600.000 TL
• KKEG : 000 TL
• Geçmiş yıl zararları : 200.000 TL
• Kurumlar vergisi matrahı : 000.000 TL

(I) A.Ş.’nin ürettiği ısıtma sistemlerinin satışından elde edilen kazancın tamamına 12,5 puan indirimli %12,5 kurumlar vergisine tabi tutulacaktır. İhracattan elde edilen kazanca ilaveten 5 puan daha indirim uygulanması yani 17,5 puan indirim söz konusu olmayacaktır.

(1) A.Ş.’nin 2027 yılında, ürettiği ısıtma sistemlerinin satışından elde ettiği kazanç nedeniyle 12,5 puan indirim uygulanacak matrah aşağıdaki gibi tespit edilecektir.

İndirimli oran uygulanacak matrah     = KVM  X (ÜK / TBK)

= 2.000.000 TL x (2.400.000/3.000.000)

= 2.000.000 TL x %80

= 1.600.000 TL

Dolayısıyla, (1) A.Ş. 2.000.000 TL’lik 2027 yılı matrahının; 1.600.000 TL’lik kısmına üretim faaliyeti nedeniyle 12,5 puan indirimli olarak (%25-%12,5=) %12,5 indirimli kurumlar vergisi oranı uygulayacaktır. Matrahın kalan 400.000 TL’lik kısmına ise genel oran uygulanacaktır.

Öte yandan, şirketin kendisinin üretmediği, üçüncü kişilerden satın aldığı malları ihracından elde edeceği kazanç nedeniyle 12,5 değil 5 puan indirim uygulanacaktır. Diğer bir anlatımla al-sat ihracat kazançları için kurumlar vergisi oranı %20 olarak uygulanacaktır.

5.5. üretim ve İhracat faaliyetleri nedeniyle indirimli orana tabi kazancın kurumlar vergisi matrahını aşamayacağı

Sanayi sicil belgesini haiz ve fiilen üretim faaliyetiyle iştigal eden kurumların münhasıran üretim faaliyetlerinden elde ettikleri kazançları ve zirai üretim faaliyetiyle iştigal eden kurumların münhasıran bu üretim faaliyetlerinden elde ettikleri kazançları ile ihracat faaliyetinden elde edilen ve kurumlar vergisi oranı indirimli uygulanacak olan kazancın safi kurum kazancını aşamayacağı tabiidir

5.6. Payları Borsa İstanbul Pay Piyasasında ilk defa işlem görmek üzere en az %20 oranında halka arz edilen kurumlarda üretim ve ihracat faaliyetlerinden elde edilen kazançlarda indirim uygulaması

Payları Borsa İstanbul Pay Piyasasında ilk defa işlem görmek üzere en az %20 oranında halka arz edilen kurumların, paylarının ilk defa halka arz edildiği hesap döneminden başlamak üzere beş hesap dönemine ait kurum kazançlarının tamamına kurumlar vergisi oranı 2 puan indirimli olarak uygulanmaktadır.

Bu durumda Payları ilk defa halka arz edilen kurumlarda üretim ve ihracat faaliyetiyle iştigal edilerek ihracat ve/veya üretim bir kazancı elde edilmesi halinde, bu kurumların tüm matrahları için öncelikle 2 puan indirim hesaplandıktan sonra kalan oran (%23) üzerinden üretim faaliyetleri ile ihracat faaliyetlerinden elde ettikleri kazançları için 12,5 veya 5 puan indirim daha uygulanacaktır.

Örnek: 2025 yılında payları Borsa İstanbul Pay Piyasasında ilk defa işlem görmek üzere %30 oranında halka arz edilen (N) A.Ş. sanayi sicil belgesini haiz olup inşaat makineleri üreterek satmaktadır. (N) A.Ş.’nin 2027 yılı faaliyetlerinin sonuçlarına ilişkin bilgiler aşağıdaki gibidir.

• Ticari bilanço karı : 2.000.000 TL
• İnşaat makinelerinin satışından elde edilen kazanç : 1.400.000 TL
• Diğer kazançlar (indirim kapsamında olmayan) : 600.000 TL
• KKEG : 500.000 TL
• Geçmiş yıl zararları : 2.000.000 TL
• Matrah: 500.000 TL

(N) A.Ş., 10/2/2025 tarihinde gerçekleşen halka arz işleminden dolayı 2027 yılında Kanunun 32 nci maddesinin altıncı fıkrası uyarınca kurumlar vergisi oranını 2 puan indirimli (%25-%2=) %23 olarak dikkate alacaktır.

2027 yılında ürettiği inşaat makinelerinin satışından elde etmiş olduğu 1.400.000TL’lik kazanç dolayısıyla 12,5 puan indirim uygulanacak matrahı aşağıdaki gibi tespit edecektir.

İndirimli oran uygulanacak matrah         : 500.000 TL x (1.400.000/2.000.000)

: 500.000 TL x %70

: 350.000 TL

(N) A.Ş.”nin 2025-2029 hesap dönemlerinde matrahının tamamına Kanunun 32 nci maddesinin altıncı fıkrası uyarınca kurumlar vergisi oranı 2 puan indirimli uygulanacağından 2027 yılında üretim faaliyetinden kaynaklanan 12,5 puan indirim ise 2 puanlık bu indirimden sonra uygulanabilecektir.

Dolayısıyla, (N) A.Ş.’nin 500.000 TL’lik kurumlar vergisi matrahının 350.000 TL’lik kısmına kurumlar vergisi oranı Kanunun 32 nci maddesinin altıncı fıkrası kapsamında hesaplanan 2 puanlık indirime (%25-%2=) %23’e ilave olarak 12,5 puan indirimli (%23- %12,5=) %10,5 olarak uygulanacak, matrahın kalan 150.000 TL’lik kısmına ise (%25-%2=) %23 oranında kurumlar vergisi uygulanacaktır.

6) Yurt içi Asgari Kurumlar Vergisi Matrahından Düşülebilecek ve Düşülemeyecek İstisna ve İndirimlere İlaveler Yapılmıştır

Transit ticaret, nitelikli hizmet merkezleri ve İFM hizmet ihracına sağlanan kurumlar vergisi istisnalarına paralel olarak; 32.5.5. Yurt içi asgari kurumlar vergisi hesaplamasında kurum kazancından düşülen istisna ve indirimler” başlıklı bölümünün ikinci paragrafına aşağıdaki bentler eklenmek suretiyle Yurtiçi ATV matrahından düşülen indirimlere aşağıdaki eklemeler yapılmıştır.

ç) Kurumların, yurt dışından satın alınan malları Türkiye’ye getirmeksizin yurt dışında satmalarından veya yurt dışında gerçekleşen mal alım satımlarına aracılık etmelerinden sağladıkları kazançlarda indirim (5520 sayılı Kanun madde l0/1-i),

1. d) Nitelikli hizmet merkezi olarak faaliyette bulunan kurumların yurt dışından elde ettikleri kazançlarda indirim (5520 sayılı Kanun madde 10/1-j),
2. e) İstanbul Finans Merkezi Bölgesinde gerçekleştirilen finansal hizmet ihracı kapsamındaki faaliyetlerden elde edilen kazançlarda indirim (7412 sayılı Kanun madde 6/1-a)”

Öte yandan Tebliğin “32.5.6. Yurt içi asgari kurumlar vergisi hesaplamasında kurum kazancından düşülmeyen istisna ve indirimler” başlıklı bölümünün beşinci paragrafında yer alan (ğ) bendi yürürlükten kaldırılmıştır. Sözü geçen (ğ) bendi aşağıdaki gibidir.

ğ) Yabancı fon kazançlarının vergilendirilmesinde yönetici şirketlere ilişkin kazanç istisnası (5520 sayılı Kanun madde 5/A)

Bu Sirkülerimize ilişkin görüş, öneri ve sorularınızı info@narcon.com.tr‘ye iletebilirsiniz.

Saygılarımızla.

NARCON YEMİNLİ MALİ MÜŞAVİRLİK A.Ş.

www.narcon.com.tr

4.7.2026